Mise à jour portefeuille réel (Securibourse)

par chris, vendredi 14 février 2014, 23:02 (il y a 3927 jours) @ Nakama

GEA

Le titre a atteint des sommets et l'essentiel de la performance semble derrière nous.
Ce qui m'a troublé, c'est le commentaire du T1. D'habitude, en cas de baisse, le communiqué insiste sur le caractère non significatif de l'évolution trimestrielle. Là, il est question d'un ralentissement du rythme d'automatisation en France. Sur la France, GEA est en quasi-monopole, mais c'est clair que le gros du travail a été fait. Les marchés à l'international deviennent incontournables pour poursuivre la croissance, mais ils sont plus difficiles d'accès...
Je reviendrai toutefois sur le titre en cas de baisse trop sévère.

Quantel

J'ai toujours bien aimé l'activité de cette société, qui combine technologie et santé. Mais le business n'a pas décollé. Et les pertes rendent rendent le bilan plutôt tendu, d'où un lourd plan de désendettement.
Pari trop risqué pour moi.

Guillemot

L'activité a rebondi, mais est-ce durable > Dans ce secteur, je préfère la stratégie de repositionnement de Bigben.

Mais j'ai un peu de mal avec l'approche recovery