en vrac (Securibourse)

par olivier23, mercredi 18 novembre 2009, 20:49 (il y a 5477 jours) @ Nakama

» * j'estime le potentiel du naproxcinod entre 1 et 5 milliards de dollars
» (relire pour le détail des conditions), c'est pas pareil que de l'estimer à
» 5 milliards de $ ==> attention aux nuances dans ce que j'écris... je ne
» crois pas etre optimiste (voir la taille du marché AVANT les soucis vioxx
» et les arguments du Naproxcinod si la notice est au top) par contre je
» pense que ceux qui visent moins de 1 milliards sont excessivement
» conservateurs... y compris le management qui se doit d'etre prudent
» désormais... au moins en public...

Certes, tu l'estimes entre 1 et 5 milliards $ mais ce n'est apparemment pas le cas des big pharmas. Ou alors leur coup de poker menteur s'éternise depuis le temps.
De plus, tu as d'excellentes performances, c'est un fait et bravo à toi. Par contre, concernant tes prévisions chiffrées, pour les suivre régulièrement depuis plusieurs années, elles sont toujours largement surestimées par rapport à ce qu'il advient par la suite (cf tes premières analyses de sociétés sur boursematch). Ce qui, encore une fois n'enlève rien à ton talent pour sélectionner des valeurs qui performeront très bien par la suite.

» * pour les TRES grandes pharmas c'est pas toujours facile à comprendre
» mais elles peuvent tres bien prendre des décisions apparament stupides mais
» en fait dictées par des options stratégiques ou financieres décidées au top
» niveau, à la hache... et pas toujours pertinentes dans le détail (du genre
» ou quitte tel secteur car on n'y est ni numéro 1 ou 2)

Que quelques unes de ces sociétés puissent prendre des décisions stupides, OK, mais qu'aucune ne fasse durablement confiance à Nicox, ça c'est inquiétant.

» * pour la confiance et les petits porteurs qui financeraient seuls COX ==>
» bien voir que COX a levé 30 ME ce matin en quelques heures... et ce n'est
» que des institutionnels et le FSI... aucun petit investisseur individuel,
» et encore moins des petits porteurs... donc les gros y croient quand on
» leur offre un bon prix et une bonne liquidité ==> AMHA c'est plutot le
» moment de renforcer que de céder à la paniques si près du but, mais bon à
» chacun de voir.

Les gros... Quand le gros en question est l'Etat, ce n'est pas forcément signe de succés par la suite. Il s'agit peut-être d'un investissement stratégique (maintenir la société en France).

» * comprend pas pourquoi toi dire que personne ne s'intéresse au marché
» (voir les produits développés sur les secteurs visés par Nicox)... ou alors
» tu parles du naproxcinod, et là c'est encore à voir si c'est Garuffi qui
» est trop gourmand ou les boites pas intéressées... car tant que ça
» négocie chacun doit bluffer un minimum (des deux cotés)... et
» d'ailleurs c'est un peu comme au poker: pour bien jouer il faut un minimum
» de cash sous le coude... et donc avec 200 ME en caisse Nicox se donne les
» moyens d'attendre fin 2010 tranquillement, et donc la notice de la FDA...
» et partant de là... de faire monter les encheres une fois toutes les
» incertitudes levées puisque plusieurs pharmas ne veulent visiblement pas
» enchérir avant de connaitre la notice FDA.
»
» N.

Cite moi les grandes avancées sur toutes les molécules en question et compare avec le business model de 2006. Le retard est sidérant pour les molécules qui n'ont pas été abandonnées. Ceci dit, je la suis de bien plus loin depuis l'affaire du glaucome donc certaines choses ont pu m'échapper mais je ne crois pas qu'il y ait eu d'avancées réellement majeures (du rêve peut-être).

Pour le poker menteur, il faudrait qu'il cesse autrement Nicox va devoir faire elle-même la promotion du naproxcinod ce qui engendrerait des frais supplémentaires, surtout si le statut de blockbuster est visé (et donc AK à nouveau).

Cordialement